CATRE
AUTORITATEA DE SUPRAVEGHERE FINANCIARA - Sectorul Instrumente si Investitii Financiare
BURSA DE VALORI BUCURESTI S.A. - Piata Reglementata
RAPORT TRIMESTRUL I 2018
conform cu Regulamentul Nr.1 / 2006 (Anexa 30) privind emitentii si operatiunile cu valori mobiliare
Data raportului: 31.03.2018
Denumirea entitatii emitente: COMPA S.A.
Sediul social: Sibiu, Str.Henri Coanda nr.8, 550234
Numarul de telefon 0269 237 878; Fax: 0269 237 770
Codul unic de inregistrare la Oficiul Registrului Comertului: RO 788767
Numar de ordine in Registrul Comertului: J 32 / 129 / 1991
Identificator Unic la Nivel European (EUID): ROONRC.J32/129/1991
Capitalul social subscris si varsat: 21.882.103,8 lei
Valoarea actiunii: 0,10 lei
Piata reglementata pe care se tranzactioneaza valorile mobiliare emise: Bursa de Valori Bucuresti, Categoria Standard, Simbol CMP
Codul LEI: 315700EXV87GJDVUUA14
A. PREZENTAREA EVENIMENTELOR IMPORTANTE
A1. Evenimentele importante care s-au produs in perioada 01.01.2018 - 31.03.2018 cu impact asupra pozitiei financiare a societatii
In primul trimestru al anului 2018 in activitatea firmei COMPA nu s-au semnalat evenimente deosebite care ar putea fi evidentiate. Putem remarca totusi urmatoarele:
- mentinerea in continuare a unui trend crescator a productiei marfa fabricata si a cifrei de afaceri inregistandu-se o crestere de aproximativ 6,5% ;
- cresterea in ritm sustinut a productiei de ansamble mecano-sudate destinate masinilor si echipamentelor de ridicat de tip Haulotte;
- continuarea programului de reducere a costurilor prin introducerea sistemului de proiecte de imbunatatire ce motiveaza personalul, prin stimulente financiare, procentual, din economiile obtinute, urmare a implementarii proiectelor;.
- continuarea procesului de investitii in masini si echipamente noi de ultima generatie pentru dezvoltarea capacitatilor de productie existente si pentru realizare de produse noi;
- firma se confrunta in ultimul timp cu o lipsa acuta de personal calificat, cu o fluctuatie foarte mare a fortei de munca (urmare a investitiilor majore care s-au realizat in zona Sibiu – Sebes, se solicita forta de munca inalt calificata);
- au fost analizate locurile de munca in special in domeniul proceselor de sudura, in vederea introducerii robotizarii, pentru degrevarea personalului in special a sudorilor, specialitate foarte cautata in ultimul timp in zona Sibiului.
A2. Prezentarea pozitiei economico-financiare a Societatii
a) Elemente de activ si pasiv din bilant (lei)
In vederea analizarii situatiei economico-financiare la 31.03.2017, comparativ cu 31.03.2016, prezentam principalele elemente de activ si pasiv din bilant.
DENUMIRE INDICATOR
|
31.03.2017
|
31.03.2018
|
Grad de indeplinire (%)
|
Active imobilizate
|
359.170.835
|
356.515.778
|
99,26
|
Active circulante
|
231.312.231
|
258.904.999
|
111,93
|
Datorii mai mici de un an
|
135.136.608
|
136.231.132
|
100,81
|
Datorii mai mari de un an
|
78.467.291
|
59.111.640
|
75,33
|
Capital si rezerve
|
376.879.167
|
420.078.006
|
111,46
|
Analizand doar cateva elemente de patrimoniu din bilantul inregistrat la 31.03.2018 putem evidentia urmatoarele:
- activele imobilizate sunt la un nivel aproximativ egal cu cel inregistrat in perioada similara a anului trecut, avand chiar o mica scadere; in aceasta perioada iesirile inregistrate prin amortizare, in special a masinilor si echipamentelor au fost mai mari decat punerile in functiune;
- activele circulante au crescut cu 11,9% datorita cresterii in special a creantelor comerciale, prin cresterea ponderii productiei (conform contractelor negociate, plata facturilor se face la un numar mai mare de zile). In acest context putem nominaliza relatia cu firma Honeywell, cu cresteri mai mari ale cifrei de afaceri, facturile emise de acest client achitandu-se la un numar mai mare de zile decat media existenta in COMPA;
- datoriile mai mici de un an, cu deosebire datoriile comerciale au avut un trend de crestere mai mic (75%) comparative cu cresterea cifrei de afaceri, respectiv un impact pozitiv in activitatea financiara si de flux financiar al firmei;
- datoriile mai mari de un an, au inregistrat o scadere semnificativa, nivelul acestora fiind la 31.03.2018 de aproximativ 75% din nivelul datoriilor in registrate cu un an in urma (31.03.2017);
- valoarea capitalurilor proprii si a rezervelor au crescut cu peste 11%, in special prin repartizarea profitului net la fondurile de dezvoltare ale societatii.
b) Situatia veniturilor si a cheltuielilor (lei)
DENUMIRE INDICATOR
|
31.03.2017
|
31.03.2018
|
Grad de indeplinire (%)
|
Cifra de afaceri, din care:
|
187.148.468
|
199.312.494
|
106,5
|
- export
|
149.737.667
|
157.423.698
|
105,1
|
Alte venituri
|
2.310.942
|
1.348.299
|
58,3
|
Total venituri din exploatare
|
189.459.410
|
200.660.793
|
105,9
|
Variatia stocurilor
|
7.415.482
|
2.773.159
|
37,4
|
Costuri materiale
|
109.847.896
|
115.270.602
|
104,9
|
Costuri cu energia
|
6.621.354
|
7.028.234
|
106,1
|
Cheltuieli cu salariile
|
30.250.110
|
33.188.876
|
109,7
|
Amortizare
|
10.422.691
|
9.814.044
|
94,2
|
Alte cheltuieli din exploatare
|
12.484.505
|
14.692.039
|
117,7
|
Total cheltuieli din exploatare
|
177.042.038
|
182.766.954
|
103,2
|
Rezultat din exploatare
|
12.417.372
|
17.893.839
|
144,1
|
Cheltuieli cu dobanzile
|
149.811
|
101.696
|
67,9
|
Alte cheltuieli financiare
|
2.779.667
|
1.013.777
|
36,5
|
Total cheltuieli financiare
|
2.929.478
|
1.115.473
|
38,1
|
Venituri din dobanzi
|
65
|
297
|
456,9
|
Alte venituri financiare
|
2.678.858
|
1.065.194
|
39,8
|
Total venituri financiare
|
2.678.923
|
1.065.491
|
39,8
|
Rezultat financiar
|
-250.555
|
-49.982
|
19,9
|
Venituri totale
|
192.138.333
|
201.726.284
|
105,0
|
Cheltuieli totale
|
179.971.516
|
183.882.427
|
102,2
|
Rezultat brut
|
12.166.817
|
17.843.857
|
146,7
|
Impozit pe profit curent
|
1.323.432
|
2.630.392
|
198,8
|
Impozit pe profit amanat
|
190.053
|
-90.064
|
-47,4
|
Rezultat net
|
10.653.332
|
15.303.529
|
143,7
|
Analizand indicatorii din contul de profit si pierdere la finele trim. I 2018 putem evidentia:
- cresterea cifrei de afaceri cu 6,5% fata de trim. I 2017. Cresteri de productie mai importante sunt constatate in productia de subansamble mecano-sudate in special catre firma Haulotte, cresterea productiei de pinioane pentru JTEKT precum si cresterea productiei de componente pentru turbosuflante catre Honeywell;
- profitul brut si net au inregistrat o crestere de peste 40% fata de trim. I 2017 prin implementarea proiectelor de imbunatatire a proceselor ce aduc stimulente si pentru personalul implicat in punerea lor in aplicare.
B. INDICATORI ECONOMICO-FINANCIARI
DENUMIREA INDICATORULUI
|
MOD DE CALCUL
|
REZULTAT
|
1. Indicatorul lichiditatii curente
|
Active curente / Datorii curente
|
1,90
|
2. Indicatorul gradului de indatorare
|
Capital imprumutat / Capital propriux100
|
12,34
|
3. Viteza de rotatie a debitelor-clientii
|
Sold mediu clienti / Cifra de afaceri x 90
|
62,00
|
4. Viteza de rotatie a activelor imobilizate
|
Cifra de afaceri / Active imobilizate
|
0,56
|
In ansamblul sau, activitatea pe trimestrul I si in special gradul de profitabilitate au avut o evolutie remarcabila ce asigura premisele realizarii prevederilor din bugetul anului 2018.
Raportul financiar interimar neconsolidat la 31.03.2018 poate fi consultat accesand linkul de mai jos.