Decizie neexercitare optiune de rascumparare anticipata RBRO26

Ref: Notificare cu privire la neexercitarea optiunii de Rascumparare Anticipata la Optiunea Emitentului a Obligatiunilor Verzi Ordinare Eligibile de tip Senior cu Rata Fixa a Dobanzii de 3,086 procente in valoare de 400.575.000 RON scadente in 2026 (ISIN XS2339508587)

Raiffeisen Bank S.A. (denumita in continuare „Emitentul”) notifica prin prezenta investitorii cu privire la decizia de a nu exercita in data de 14 mai 2025 (“Data Rascumpararii”) Optiunea Emitentului de Rascumparare Anticipata pentru Obligatiunile Verzi Ordinare Eligibile de tip Senior cu Rata Fixa a Dobanzii de 3,086 procente in valoare de 400.575.000 RON (ISIN XS2339508587) emise in data de 14 mai 2021 si scadente la data de 14 mai 2026 („Obligatiunile”), in conformitate cu prevederile Conditiilor Finale coroborate cu setul de Termeni si Conditii aplicabil Obligatiunilor Ordinare Eligibile de Tip Senior („Termenii si Conditiile”) prevazute ca Optiunea III in prospectul de baza din data de 27 aprilie 2021 (“Prospectul”), care se regaseste la adresa: https://www.raiffeisen.ro/ro/despre-noi/guvernanta-corporativa/detinatori-de-obligatiuni/program-emtn.html.

Termenii cu majuscula care nu sunt definiti in aceasta notificare vor avea sensul specificat in Termenii Finali, setul de Termeni si Conditii si in Prospect.

Emitentul a luat aceasta decizie dupa o analiza detaliata a implicatiilor economice si prudentiale, in conformitate cu cadrul legislativ aplicabil (“Cadrul de Reglementare”), inclusiv Regulamentul (UE) nr. 575/2013 cu modificarile si actualizarile ulterioare si Ordonanta de Urgenta nr. 99/2006 privind institutiile de credit si adecvarea capitalului cu modificarile si actualizarile ulterioare. Decizia este fundamentata pe urmatoarele considerente:

1.      Pozitie confortabila a volumului de fonduri proprii si pasive eligibile (“MREL”)

Desi Obligatiunile vor fi descalificate ca instrumente de datorie eligibila MREL dupa Data Rascumpararii, Emitentul detine un volum confortabil de MREL, semnificativ peste cerintele minime prudentiale, fara a fi necesara refinantarea Obligatiunilor. La 31 decembrie 2024 rata MREL a Emitentului se situa la un nivel de peste 35%, cu o marja consistenta peste cerinta minima de MREL de 32% stabilita de Banca Nationala a Romaniei (BNR) in calitate de autoritate de rezolutie.

2.      Impact economic si principiul administrarii prudente

Obligatiunile au fost emise intr-un context de piata caracterizat de un nivel semnificativ mai scazut al ratelor de dobanda decat cel din prezent. Prin urmare, desi Emitentul detine o pozitie de lichiditate confortabila (indicatorul de acoperire a necesarului de lichiditate – LCR –  se situa la 270% la 31 decembrie 2024), Obligatiunile reprezinta o sursa de finantare eficienta, iar exercitarea Optiunii Emitentului de Rascumparare Anticipata ar determina un impact negativ asupra profitabilitatii sale.

Decizia de neexercitare a Optiunii Emitentului de Rascumparare Anticipata a Obligatiunilor este aliniata astfel principiului administrarii prudente din Cadrul de Reglementare, contribuind la mentinerea unei structuri optime a fondurilor proprii si asigurand in acelasi timp un volum confortabil de pasive eligibile.

Aceasta notificare va fi publicata si pe site-ul Emitentului, la urmatoarea adresa:

https://www.raiffeisen.ro/ro/despre-noi/guvernanta-corporativa/detinatori-de-obligatiuni/program-emtn.html

Pentru informatii suplimentare va rugam contactati: comunicare.externa@raiffeisen.ro.